L'hack di FTX scatena la rivoluzione al Serum DEX mentre gli sviluppatori Solana pianificano la cacciata di Alameda

Sam Bankman-Fried una volta chiamò Project Serum, uno scambio Cripto on-chain da lui creato, la spina dorsale "veramente, completamente trustless " della Finanza decentralizzata (DeFi) sulla blockchain Solana . Ma la fiducia nel motore di liquidità Cripto del decaduto capo della FTX, un tempo potente, si è improvvisamente esaurita.

Sabato, i protocolli DeFi nell'ecosistema Solana hanno iniziato a scollegarsi da Serum per paura di T sapere chi esercitava il controllo: una preoccupazione alimentata dall'hacking di fine venerdì a FTX . Gli sviluppatori, una volta associati a Serum, sono rimasti in silenzio. Nel frattempo, la dipendenza del protocollo da Bankman-Fried e dalle sue società in bancarotta Alameda e FTX si profilava evidente.

Il vero potere su Serum spetta a FTX Group, che continua a detenere le chiavi di autorità per l'aggiornamento del programma, hanno detto persone che hanno familiarità con la questione.

Spinti da questa crisi, gli sviluppatori DeFi si stanno affrettando a creare una nuova versione di Serum che possano governare senza timore di interferenze – o influenze – da parte di FTX. Attraverso Twitter, Telegram, Github e in Discord privato, la comunità Solana sta trovando un modo per salvare ONE delle piattaforme chiave della loro blockchain per lo scambio di criptovalute senza uno scambio centralizzato.

"L'ecosistema si sta unendo per risolvere questo problema proprio ora", ha affermato Ben Chow dell'aggregatore di scambi decentralizzato Jupiter.

Serum è un pilastro dell'infrastruttura DeFi di Solana: è il principale registro ordini limite centrale dell'ecosistema di trading, un'alternativa più efficiente alla configurazione del " market Maker automatizzato " popolare sugli scambi DeFi. Con l’aiuto di grandi market maker come Jump e Alameda, quest’anno ha elaborato oltre 32 miliardi di dollari in volume, secondo il sito di dati Nomics. Ma quell’attività è precipitata; nelle ultime 24 ore sono stati scambiati solo 3,5 milioni di dollari, un calo dell'80% rispetto al giorno precedente.

L'apparente attacco informatico di FTX di ieri sera ha distrutto la fiducia dei progetti nel Serum originale, hanno detto a CoinDesk tre persone che hanno familiarità con la questione. Ovviamente ci sono legami non così segreti tra Serum e Bankman-Fried. Ma solo i suoi dipendenti hanno le chiavi che controllano il protocollo, hanno detto due sviluppatori.

"L'hacking dimostra che qualcuno malevolo ha accesso alle chiavi private di FTX", ha detto lo pseudonimo Rooter, uno sviluppatore del protocollo di prestito Solend che ottiene i dati sui prezzi dei token da Serum. È ONE dei tre sviluppatori DeFi che hanno affermato di temere che anche le chiavi di Serum possano essere compromesse.

“Ciò consentirebbe all’hacker di violare l’intero protocollo. A questo punto le cose sono diventate così folli che tutto è sul tavolo”, ha detto.

Il protocollo di prestito Solend, Jupiter, il market Maker automatizzato Raydium, il negozio di swap di stablecoin Mercurial Finanza e altri trader DeFi con sede a Solana, nonché entità centralizzate tra cui il portafoglio Phantom, hanno limitato la loro esposizione a Serum sabato mattina. Hanno disconnesso gli oracoli dei dati sui prezzi, hanno chiuso i pool di scambio di token o hanno cessato le negoziazioni sul registro degli ordini limite centrale.

Michael Morrell, un collaboratore indipendente di Serum che segue da vicino il protocollo, ha affermato che la probabilità che un attore malintenzionato possa compromettere la base di codice di Serum è bassa.

Eppure la paura imperversa nell’intero ecosistema. Con lo sviluppatore chiave di Mango Mercati noto come "Mango Max" a guidare la carica, alcuni dei primi Collaboratori di Serum stanno ora tentando di biforcare Serum e avviarlo da capo, hanno detto le fonti.

Le loro azioni cercano di ripristinare la fiducia in uno scambio non così decentralizzato.

Il Serum era nominalmente governato dal voto di una comunità di detentori del token SRM del progetto. Ma a parte il voto sulle sovvenzioni simboliche, la cosiddetta organizzazione autonoma decentralizzata (DAO) di Serum aveva poca autorità effettiva sul protocollo, secondo lo pseudonimo Cripto Notte, un collaboratore del protocollo Vyper. Le proposte per cambiare il modo in cui opera Serum passerebbero e non andrebbero da nessuna parte, ha detto.

I Collaboratori sostenuti da FTX che una volta si concentravano su Serum T hanno più avuto notizie da mesi e i sostituti di Bonfida, che ha ereditato i compiti di sviluppo, T sono stati all'altezza del compito, hanno detto gli sviluppatori. Ma il Serum ha funzionato piuttosto bene: non serviva altro. ONE fonte lo ha definito “con funzionalità complete”.

Negli ultimi mesi, Serum DAO è diventato un albero di soldi per altri protocolli da cui scuotere le sovvenzioni di token, hanno affermato diverse fonti di Solana DeFi. I progetti che desiderano integrarsi con Serum dovrebbero prima verificare la fattibilità della loro proposta con i principali titolari SRM e poi presentare il forum della comunità. Le proposte che arrivavano al voto di solito passavano con il sostegno di una singola balena: un portafoglio che iniziava con “Cuie”. Quel portafoglio era controllato da Alameda, secondo Morrell, il collaboratore indipendente.

Un altro ex sviluppatore, parlando a condizione di anonimato, ha detto che un piccolo gruppo di dipendenti di Alameda ha deciso collettivamente come avrebbe votato il portafoglio Serum . Il portafoglio Cuie ha approvato proposte da solo almeno 13 volte, come mostra un esame della storia della governance di Serum.

"È una farsa che sopravvive grazie ad accordi dietro le quinte", ha detto una fonte il cui progetto una volta ottenne un finanziamento simbolico da Serum DAO.

Gli stili di governance del protocollo si sono manifestati nella sua strategia di stampa. Il 15 ottobre 2021, il team stampa di Project Serum (anche quello di FTX) ha presentato a un giornalista CoinDesk l'approvazione da parte della comunità di uno stanziamento di budget di 100 milioni di dollari, prima ancora che la votazione fosse iniziata.

FTX ha investito molto nel successo di Serum. Secondo il Financial Times, all'inizio di questa settimana l'exchange Bankman-Fried deteneva 2,2 miliardi di dollari in token SRM .

Nei Mercati degli asset digitali, sabato il token SRM è scivolato dell’8,3%. È già sceso del 62% solo questo mese, lasciando il prezzo in calo del 91% su base annua.

Nonostante la sua lenta popolarità e i collegamenti con Bankman-Fried, Serum T è il tipo di progetto da cui Solana DeFi può allontanarsi e dimenticare. I protocolli che sono stati ottimizzati per Serum fanno ancora affidamento su di esso per funzionare.

James Moreau, uno dei principali contributori del protocollo Jet, ha affermato che il progetto è quasi terminato per creare un prodotto DeFi che si integri con Serum.

"Cercare di riprogettarlo per un'altra piattaforma non ha senso se non è nemmeno stato fatto", ha affermato. "Direi che dobbiamo finire quello che abbiamo iniziato e poi valutare la situazione dopo."

Un portavoce della Fondazione Solana ha detto a CoinDesk che l'organizzazione sta seguendo gli sforzi degli sviluppatori per "contenere i rischi legati a Serum".

La figura principale di questo sforzo, Mango Max, ha rifiutato di commentare.

La loro campagna sta lavorando per “biforcare” Serum – sostanzialmente ricreare la sua base di codice e avviarlo da capo, secondo Chow, il co-fondatore di Jupiter DEX. I principali sviluppatori dell’ecosistema condivideranno l’autorità per l’aggiornamento del programma, ha affermato.

Il tentativo frettoloso della comunità di strappare Serum a FTX Group si aggira attorno a un concetto meno eroico: pochi hanno fatto molto rumore per i numerosi coinvolgimenti dell'exchange non così decentralizzato prima che iniziasse l'incendio del cassonetto di questa settimana. Tuttavia, la crisi di sabato potrebbe portare a un nuovo Serum con una pretesa più credibile di decentralizzazione. Questo è positivo, secondo Chow.

"Probabilmente meglio a lungo termine dato che il Serum languiva comunque", ha detto.