CRV da Curve Finance silenciosamente se torna um token DeFi de alto desempenho, apesar da mania do Meme-Token

Curve dao (CRV), o token de governança para o protocolo de Maker de mercado automatizado (AMM) Curve Finanças , subiu silenciosamente para se tornar o de melhor desempenho da semana, apesar da mania em torno da moeda Shiba Inu (SHIB) e outros tokens com tema de cachorro.

No momento da publicação, o CRV estava negociando a US$ 4,74, segundo dados da Messari, alta de 1,87% nas últimas 24 horas e quase 65% na semana passada. Entre os tokens com valor de mercado de pelo menos US$ 1 bilhão, incluindo SHIB, o CRV é o terceiro com melhor desempenho nesta semana.

A ascensão do CRV mostra que o entusiasmo no mercado de Cripto se estendeu muito além dos tokens meme baseados na comunidade e na cultura.

Analistas e investidores de Finanças descentralizadas ( DeFi ) atribuem a última Rally da CRV a dois fatores principais: sua tokenomics e um rápido crescimento de um protocolo de otimização de rendimento com foco em Curve Finanças, um dos maiores AMMs no blockchain Ethereum .

Lançado em agosto de 2020, o token CRV foi projetado para incentivar os provedores de liquidez no Curve Finanças e incentivar a participação da governança na comunidade. Cinco por cento de um fornecimento inicial de 1,3 bilhão de CRV foram distribuídos aos provedores de liquidez antes do lançamento do token, com aquisição de direitos de um ano.

“A distribuição aos usuários que forneceram liquidez antes do lançamento do token terminou”, disse Arthur Cheong, fundador e gerente de portfólio do fundo de investimento DeFi DeFiance Capital, acrescentando que qualquer pressão potencial de venda sobre CRV devido ao evento diminuiu.

George Jordan, cofundador do protocolo DeFi Step Finanças, twittou em 25 de outubro que “estava animado para ver os Eventos recentes em $ CRV. Agora, grande parte da distribuição está concluída e veremos as coisas se moverem em uma direção.”

Embora o evento único possa ter acelerado os ganhos de preço do CRV nos últimos dias, os analistas destacaram que o crescimento do CRV se beneficiou em grande parte do Convex Finance, uma nova plataforma de otimização de rendimento que aumenta as recompensas para os fornecedores de líquidos CRV .

Em apenas cerca de cinco meses desde o lançamento da Convex Finance , o valor total bloqueado na plataforma atingiu US$ 13,36 bilhões, de acordo com dados da Defi Llama . TVL é o valor em dólares americanos da Criptomoeda comprometida com um protocolo DeFi. O TVL on Curve , no mesmo período, aumentou para US$ 18,76 bilhões, mais que dobrando em relação aos US$ 8,8 bilhões de maio.

Mas como exatamente o sucesso da Convex Finance alimentou o crescimento recente da Curve? De acordo com a Convex Finance , ao depositar uma certa quantidade de tokens CRV na Convex, os usuários recebem um token chamado cvxCRV pela mesma quantia. A Convex irá então apostar o CRV na Curve Finanças e receber o CRV com garantia de voto (veCRV). Como resultado, a Convex terá poder de voto para aumentar as recompensas de CRV para os pools líquidos aos quais fornece liquidez e, portanto, será capaz de maximizar os rendimentos nos pools líquidos da Curve Finanças.

Aqueles que optarem por apostar seus tokens cvxCRV na Convex Finance receberão os próprios tokens CVX da Convex como recompensas de aposta, bem como parte das recompensas CRV da Curve via Convex.

Dados da Dune Analytics mostram que a Convex controla agora mais de 37% da governação da Curve, dando-lhe uma influência considerável para votar em recompensas mais elevadas para os pools aos quais fornece liquidez.

“Toda a dinâmica de compra consistente de CRV pela Convex para fins de rendimento [ganho]” impulsionou o crescimento da CRV, disse Cheong da DeFiance Capital.

“A Convex permite que os provedores de liquidez da Curve Finanças ganhem taxas de negociação e reivindiquem CRV aumentado sem bloquear eles próprios o CRV ”, mostra o documento da Convex. “Os provedores de liquidez podem receber recompensas aumentadas de CRV e mineração de liquidez com esforço mínimo.”

Mas também existem riscos no uso do Convexo.

Depois que os usuários depositam CRV na Convex em troca de tokens cvxCRV, a ação é irreversível, o que significa que os tokens CRV serão bloqueados para sempre.

“Ter o cvxCRV mantendo um preço próximo ao CRV no mercado aberto é o eixo que mantém tudo unido”, escreveu a empresa boutique de pesquisa de Cripto Delphi Digital em um estudo de pesquisa em agosto. “Lembre-se, cvxCRV é líquido, o que significa que haverá pressão de venda.”