Qu’est-ce qu’une monnaie numérique de banque centrale ? Un bref guide des CBDC

Les crypto-monnaies révélant les inefficacités des systèmes de paiement traditionnels, les banques centrales ont commencé à explorer le concept de monnaies numériques émises par les banques centrales.

Poursuivez votre lecture pendant que nous discutons de la manière dont les CBDC diffèrent des crypto-monnaies, de leurs opportunités et risques, ainsi que de la controverse qui les sous-tend.

Il s'agit d'un contenu partenaire provenant de Unchained de Laura Shin et publié par CoinDesk.

Une monnaie numérique de banque centrale (CBDC) est une forme numérique de monnaie fiduciaire basée sur la blockchain, émise et gérée par une banque centrale.

Étant donné que les CBDC sont essentiellement une version blockchain de la monnaie nationale d'un pays, les CBDC sont automatiquement considérées comme une tendance légale et peuvent être utilisées pour les paiements. L’idée principale des CBDC est d’offrir un système de paiement numérique sanctionné par le gouvernement qui corrige les inefficacités de paiement au sein d’un pays.

Les CBDC s’inspirent uniquement des crypto-monnaies, mais elles en sont très différentes. La principale caractéristique des crypto-monnaies est leur aspect décentralisé. Les monnaies numériques décentralisées telles que Bitcoin sont sans frontières, sans autorisation et résistantes à la censure. Les transactions peer-to-peer ont lieu sur des blockchains publiques, et ONE ne peut dire à un utilisateur ce qu'il peut ou ne peut T faire avec son argent numérique.

Pour les CBDC, la banque centrale contrôle la monnaie numérique et supervise les transactions, ce qui lui permet potentiellement de prendre des mesures telles que le gel des fonds, la mise sur liste noire des adresses de portefeuilles numériques et l'incitation directe des individus à dépenser leur argent (plutôt que de l'économiser), surtout si la CBDC est programmable.

Étant donné que la plupart des CBDC en sont au stade conceptuel , nous devrons attendre de voir comment elles fonctionneront réellement (en particulier au-delà des frontières nationales) et quel sera le niveau de contrôle qu'exerceront les banques centrales.

Il existe deux principaux types de CBDC : la vente en gros et la vente au détail .

La classification dépend des utilisateurs visés : ONEun s’adresse aux institutions financières et l’autre au grand public.

Les CBDC de gros ciblent les institutions financières, qui peuvent les utiliser pour des transactions interbancaires.

Les utilisateurs prévus des CBDC de détail sont le public pour les transactions quotidiennes, telles que l'achat de biens et de services et l'envoi d'argent. Idéalement, les CBDC de détail compléteront les comptes bancaires traditionnels et les espèces. Cependant, il est encore trop tôt dans la phase de conception et de mise en œuvre pour déterminer l’impact sur les systèmes financiers traditionnels.

Les CBDC peuvent potentiellement changer le paysage financier. Cependant, il est encore tôt pour dire si le changement net sera positif ou négatif pour la société. Voici un aperçu des opportunités et des risques qu’ils offrent.

Un problème clé de la finance traditionnelle est le contrôle que des tiers, comme les banques, exercent sur les transactions. Les CBDC prendraient davantage de contrôle et donneraient au gouvernement un accès direct aux informations financières de chacun.

De plus, si une CBDC est programmable, elle permettrait au gouvernement d’encourager ou de décourager activement certains comportements de sa population. Par exemple, cela pourrait directement empêcher les citoyens d’acheter des produits comme de l’alcool ou des cigarettes, si le gouvernement voulait décourager activement la consommation. De toute évidence, il existe un risque d’abus en matière d’accès et de contrôle.

Dans un monde où les gens dénoncent le manque d’intimité face à l’intrusion et à la surveillance du gouvernement, les CBDC ne feraient Compound le problème.